Η Ελλάδα έχει αποφασίσει να πληρώσει το ΔΝΤ και έχει συγκεντρώσει τα 298 εκατ που πρέπει να καταβάλλει στις 5 Ιουνίου
Η συμφωνία είναι σχεδόν 100% δεδομένη....
Κυβερνητικές πηγές, ΕΚΤ και αξιωματούχοι στις Βρυξέλλες βλέπουν συμφωνία και το κυριότερο όλοι εγκαταλείπουν τα σενάρια της χρεοκοπίας, εγκαταλείπουν τα σενάρια της στάσης πληρωμών και των capital controls.
O σχεδιασμός είναι να υπάρξει Eurogroup στις 4 με 5 Ιουνίου ή το αργότερο 8 Ιουνίου καθώς η Ελλάδα έχει συγκεντρώσει τα 298 εκατ που πρέπει να καταβάλλει στο ΔΝΤ και θα αποπληρώσει 10000% την πρώτη δόση....
Με βάση έγκυρη πηγή ενώ Γερμανία και ΔΝΤ έχουν κοινή θέση και στάση, ζητούν πλήρες πρόγραμμα μεταρρυθμίσεων από την Ελλάδα για να εγκρίνουν την 5η αξιολόγηση της δεύτερης δανειακής σύμβασης, του υφιστάμενου προγράμματος – μνημονίου.
Τα νέα δεδομένα σύμφωνα με πολύ καλά ενημερωμένες πηγές είναι
1)Η συμφωνία θα είναι επί τη βάσει της έγκρισης της 5ης αξιολόγησης του τρέχοντος προγράμματος που έχει παραταθεί έως τις 30 Ιουνίου του 2015.
Το πράσινο φως θα συνοδεύεται από δέσμη μέτρων που θα περιλαμβάνει μεταξύ άλλων εργασιακά και ασφαλιστικό με τις επικουρικές να βρίσκονται στο επίκεντρο με συμβιβασμό μεταξύ Ελλάδος και ΕΕ.
2)Η συμφωνία που θα επιτευχθεί σε Eurogroup που θα συγκληθεί στις 4 ή 5 ή 8 Ιουνίου θα είναι δύο φάσεων δεν θα υπάρξει τελική
συμφωνία σε αυτό το στάδιο των διαπραγματεύσεων.
3)Η πρώτη φάση που θα στηρίζεται στην θετική 5η αξιολόγηση της
τρέχουσας δανειακής σύμβασης θα λάβει νέα παράταση 2μηνη ή 4μηνη ώστε να μην χαθούν τα 7,2 δισεκ. της τελευταίας δόσης.
4)Με την σύγκλιση του Eurogroup και την επικύρωση της συμφωνίας η ΕΚΤ στις 10 Ιουνίου θα αυξήσει το όριο των εντόκων από 14,9 στα 18 δισεκ. ευρώ τα οποία θα καλύπτουν μόνο τρέχουσες ανάγκες του προϋπολογισμού όχι και τις αποπληρωμές σε ΔΝΤ και ΕΚΤ.
5)Για τις αποπληρωμές των 4 δόσεων προς το ΔΝΤ μεταξύ 5 και 19 Ιουνίου ύψους 1,53 δισεκ. και των δύο ελληνικών ομολόγων που κατέχει η ΕΚΤ και λήγουν στις 20 Ιουλίου ύψους 3,49 δισεκ. και 20 Αυγούστου ύψους 3,18 δισεκ. θα υπάρξει άμεση εμπλοκή του ESM όπως έχει αποκαλύψει εδώ και δύο εβδομάδες το bankingnews.gr.
Με βάση τον σχεδιασμό ο ESM με τα κεφάλαια του ΤΧΣ τα 11,4 δισεκ. θα πληρώσει τα 6,6 με 6,7 δισεκ. ομόλογα της ΕΚΤ και τις 3 από τις 4 δόσεις του Ιουνίου στο ΔΝΤ καθώς την πρώτη δόση τα 298 εκατ στις 5 Ιουνίου προς το ΔΝΤ θα τα πληρώσει η ελληνική κυβέρνηση.
Οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της Ελλάδος προς το ΔΝΤ
- 5 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 298 εκατ. ευρώ.
- 12 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 336 εκατ. ευρώ.
- 16 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 560 εκατ. ευρώ.
- 19 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 336 εκατ. ευρώ.
Η κυβέρνηση οφείλει προς το Διεθνές Νομισματικό Ταμείο για τον μήνα Ιούνιο συνολικά 1,530 δισ. ευρώ.
6)Πως ξεπεράστηκε το εμπόδιο που ονομάζεται Γερμανία, Schaeuble και Bundesbank της Γερμανικής Κεντρικής Τράπεζας;
Με βάση αξιόπιστη πηγή ο Draghi ο επικεφαλής της ΕΚΤ διαμήνυσε στην Γερμανία και στην Bundesbank ότι αν η Ελλάδα χρεοκοπήσει, υπάρξει πιστωτικό γεγονός και σοκ στις αγορές η ΕΚΤ θα υποχρεωθεί να αυξήσει σημαντικά το ύψος της ποσοτικής χαλάρωσης δηλαδή να αυξήσει σημαντικά τις αγορές κρατικών ομολόγων πολύ πάνω από 1 τρισεκ ευρώ (κρατικά ομόλογα και καλυμμένες ομολογίες και άλλους τίτλους).
Αυτό τι σημαίνει;
Ότι η ΕΚΤ θα διοχέτευε μεγαλύτερη ρευστότητα από αυτή που αρχικά είχε υπολογιστεί στο ευρωπαϊκό σύστημα εξέλιξη που θα δημιουργούσε μεγαλύτερα προβλήματα στην Γερμανική πολιτική.
Η ΕΚΤ προειδοποίησε την Γερμανία όχι μόνο για τους δυνητικούς κινδύνους που θα προκαλούσες στις ευρωπαϊκές αγορές μια χρεοκοπία της Ελλάδος αλλά και για τα μέτρα που υποχρεωτικά θα πρέπει να λάβει για να αντιμετωπίσει ένα σοβαρό ελληνικό πιστωτικό γεγονός.
Η Γερμανία εναντιώνεται στην ποσοτική χαλάρωση γιατί είναι ενάντια στην Γερμανική οικονομική σκέψη και ιδεολογία.
Η Γερμανία γνωρίζει ότι η ΕΚΤ θα υποχρεωθεί εκ των πραγμάτων να λάβει άμεσα μέτρα για να προστατέψει την Ευρώπη από την Ελλάδα και το χάος που θα προκαλούσε η Ελλάδα από μια στάση πληρωμών και χρεοκοπία.
Η Γερμανία μεταξύ μιας συμφωνίας με την Ελλάδα και μεταξύ σκληρών μέτρων που θα λάμβανε η ΕΚΤ προτιμάει στρατηγικά την συμφωνία αλά με το όρο των μέτρων – μεταρρυθμίσεων μνημονικού χαρακτήρα.
7)Το ΔΝΤ επίσης αποτελεί μια βασική πηγή εμπλοκών και χρονοτριβών στην συμφωνία.
Το ΔΝΤ αντιμετωπίστηκε με την υπαναχώρηση της Ελλάδος και την αποδοχή περισσότερων μεταρρυθμίσεων αλλά και με τις εξής παραμέτρους
-Θα πληρωθεί το ΔΝΤ
-Θα καταβληθεί η δόση των 7,2 δισεκ.
-Θα ξεκινήσει διάλογος για την τελική συμφωνία
-Η Ευρώπη θα εξετάσει τρόπους αναδιάρθρωσης χρέους χωρίς haircut.
8)Με την ολοκλήρωση αυτής της πρώτη φάσης της συμφωνίας θα ξεκινήσει προς το τέλος του καλοκαιριού ίσως και λίγο νωρίτερα νέα μεγάλη διαπραγμάτευση για την δεύτερη φάση που θα οδηγήσει σε τελική συμφωνία που θα περιλαμβάνει την τρίτη κατά σειρά χρηματοδότηση της Ελλάδος.
Με βάση αξιόπιστη πηγή στην τρίτη κατά σειρά χρηματοδότηση της Ελλάδος θα συμπεριληφθούν
-Μέρος της δόσης των 7,2 δισεκ. αν δεν έχει εκταμιευθεί όλη που είναι μάλλον απίθανο.
-Θα συμπεριληφθεί αύξηση της συμμετοχής της Ελλάδος στο πρόγραμμα Juncker.
Ως γνωστό το πρόγραμμα Juncker είναι ύψους 30 δισεκ. το αρχικό κεφάλαιο και με leverage φθάνει τα 315 εκατ τα οποία θα αντληθούν από τις αγορές.
Η Ελλάδα αντί για 2 δισ θα μπορούσε να λάβει 5 ή 8 ή 10 δισεκ. από τα κεφάλαια που θα προκύψουν από το leverage δηλαδή τα μοχλευμένα αρχικά κεφάλαια.
-Θα συμπεριληφθεί νέο δάνειο ύψους 15 δισεκ. ευρώ ίσως και λίγο υψηλότερο.
-Η αύξηση των εντόκων θα ενταχθεί στην πρώτη φάση της συμφωνίας.
-Θα ενταχθούν τα κέρδη των ομολόγων των κεντρικών τραπεζών ύψους 1,92 δισεκ. ευρώ.
Συνολικά το τρίτο δανειακό πρόγραμμα – τρίτο μνημόνιο θα είναι ύψους από 30 έως 35 δισεκ. ευρώ.
Προφανώς και η Ελλάδα θα πρέπει να παρουσιάσει νέο πρόγραμμα μεταρρυθμίσεων και τότε θα ανοίξουν όλα τα μεγάλα ζητήματα της Ελλάδος.
9)To μείζον θέμα της αναδιάρθρωσης του χρέους θα εξεταστεί με το τρίτο πρόγραμμα χρηματοδότησης, δεν θα περιλαμβάνει - δυστυχώς - haircut και θα εστιάζεται κυρίως στα ομόλογα - δάνειο του EFSF-ESM
10)Η συμφωνία δύο φάσεων μεταξύ της Ελλάδος και της ΕΕ θα φέρει ραγδαίες πολιτικές εξελίξεις;
Οι εκλογές μάλλον λειτουργούν ως φόβητρο προς στελέχη του ΣΥΡΙΖΑ για να ψηφίσουν την συμφωνία που έρχεται παρά βασικό πολιτικό σχεδιασμό της κυβέρνησης Τσίπρα.
Εκλογές δεν θέλει η ηγεσία του ΣΥΡΙΖΑ, δεν θέλουν οι ΑΝΕΛ και δεν θέλουν τα πολιτικά κόμματα.
Αν προκηρυχτούν εκλογές θα οφείλονται μόνο στην περίπτωση που υπάρξουν σημαντικές διαρροές από τον ΣΥΡΙΖΑ και τον κυβερνητικό συνασπισμό.
Οι εκλογές είναι εργαλείο φόβου για τους βουλευτές του ΣΥΡΙΖΑ και των ΑΝΕΛ και όχι βασικός στρατηγικός σχεδιασμός.
Αν και εφόσον χρειαστεί θα χρησιμοποιηθούν ως έσχατη λύση οι εκλογές.
11)Οι δύο φάσεις της συμφωνίας θα αντιστοιχούν στις δύο φάσεις της μεγάλης αλλαγής κλίματος στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Η συμφωνία θα οδηγήσει σε μείωση του ρίσκου χώρας και όλη αυτή η διαδικασία θα οδηγήσει σε επανατιμολόγηση των αξιών στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Η πρώτη φάση της συμφωνίας θα φέρει το χρηματιστήριο στις 950 με 970 μονάδες από 825 μονάδες της τρέχουσας περιόδου και τις μετοχές των τραπεζών +50%.
Η δεύτερη φάση και η τελική συμφωνία με το τρίτο πρόγραμμα χρηματοδότησης θα φέρει το μεγάλο ράλι προς τις 1200-1250 μονάδες αρχικά.
Όλα αυτά θα συμβούν αν εξελιχθούν τα πράγματα όπως τα παρουσιάζουμε και με τον απόλυτο όρο της συμφωνίας δύο φάσεων.
www.bankingnews.gr
Κυβερνητικές πηγές, ΕΚΤ και αξιωματούχοι στις Βρυξέλλες βλέπουν συμφωνία και το κυριότερο όλοι εγκαταλείπουν τα σενάρια της χρεοκοπίας, εγκαταλείπουν τα σενάρια της στάσης πληρωμών και των capital controls.
O σχεδιασμός είναι να υπάρξει Eurogroup στις 4 με 5 Ιουνίου ή το αργότερο 8 Ιουνίου καθώς η Ελλάδα έχει συγκεντρώσει τα 298 εκατ που πρέπει να καταβάλλει στο ΔΝΤ και θα αποπληρώσει 10000% την πρώτη δόση....
Με βάση έγκυρη πηγή ενώ Γερμανία και ΔΝΤ έχουν κοινή θέση και στάση, ζητούν πλήρες πρόγραμμα μεταρρυθμίσεων από την Ελλάδα για να εγκρίνουν την 5η αξιολόγηση της δεύτερης δανειακής σύμβασης, του υφιστάμενου προγράμματος – μνημονίου.
Τα νέα δεδομένα σύμφωνα με πολύ καλά ενημερωμένες πηγές είναι
1)Η συμφωνία θα είναι επί τη βάσει της έγκρισης της 5ης αξιολόγησης του τρέχοντος προγράμματος που έχει παραταθεί έως τις 30 Ιουνίου του 2015.
Το πράσινο φως θα συνοδεύεται από δέσμη μέτρων που θα περιλαμβάνει μεταξύ άλλων εργασιακά και ασφαλιστικό με τις επικουρικές να βρίσκονται στο επίκεντρο με συμβιβασμό μεταξύ Ελλάδος και ΕΕ.
2)Η συμφωνία που θα επιτευχθεί σε Eurogroup που θα συγκληθεί στις 4 ή 5 ή 8 Ιουνίου θα είναι δύο φάσεων δεν θα υπάρξει τελική
συμφωνία σε αυτό το στάδιο των διαπραγματεύσεων.
3)Η πρώτη φάση που θα στηρίζεται στην θετική 5η αξιολόγηση της
τρέχουσας δανειακής σύμβασης θα λάβει νέα παράταση 2μηνη ή 4μηνη ώστε να μην χαθούν τα 7,2 δισεκ. της τελευταίας δόσης.
4)Με την σύγκλιση του Eurogroup και την επικύρωση της συμφωνίας η ΕΚΤ στις 10 Ιουνίου θα αυξήσει το όριο των εντόκων από 14,9 στα 18 δισεκ. ευρώ τα οποία θα καλύπτουν μόνο τρέχουσες ανάγκες του προϋπολογισμού όχι και τις αποπληρωμές σε ΔΝΤ και ΕΚΤ.
5)Για τις αποπληρωμές των 4 δόσεων προς το ΔΝΤ μεταξύ 5 και 19 Ιουνίου ύψους 1,53 δισεκ. και των δύο ελληνικών ομολόγων που κατέχει η ΕΚΤ και λήγουν στις 20 Ιουλίου ύψους 3,49 δισεκ. και 20 Αυγούστου ύψους 3,18 δισεκ. θα υπάρξει άμεση εμπλοκή του ESM όπως έχει αποκαλύψει εδώ και δύο εβδομάδες το bankingnews.gr.
Με βάση τον σχεδιασμό ο ESM με τα κεφάλαια του ΤΧΣ τα 11,4 δισεκ. θα πληρώσει τα 6,6 με 6,7 δισεκ. ομόλογα της ΕΚΤ και τις 3 από τις 4 δόσεις του Ιουνίου στο ΔΝΤ καθώς την πρώτη δόση τα 298 εκατ στις 5 Ιουνίου προς το ΔΝΤ θα τα πληρώσει η ελληνική κυβέρνηση.
Οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της Ελλάδος προς το ΔΝΤ
- 5 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 298 εκατ. ευρώ.
- 12 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 336 εκατ. ευρώ.
- 16 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 560 εκατ. ευρώ.
- 19 Ιουνίου: Η Ελλάδα πρέπει να καταβάλλει δόση προς το ΔΝΤ, ύψους 336 εκατ. ευρώ.
Η κυβέρνηση οφείλει προς το Διεθνές Νομισματικό Ταμείο για τον μήνα Ιούνιο συνολικά 1,530 δισ. ευρώ.
6)Πως ξεπεράστηκε το εμπόδιο που ονομάζεται Γερμανία, Schaeuble και Bundesbank της Γερμανικής Κεντρικής Τράπεζας;
Με βάση αξιόπιστη πηγή ο Draghi ο επικεφαλής της ΕΚΤ διαμήνυσε στην Γερμανία και στην Bundesbank ότι αν η Ελλάδα χρεοκοπήσει, υπάρξει πιστωτικό γεγονός και σοκ στις αγορές η ΕΚΤ θα υποχρεωθεί να αυξήσει σημαντικά το ύψος της ποσοτικής χαλάρωσης δηλαδή να αυξήσει σημαντικά τις αγορές κρατικών ομολόγων πολύ πάνω από 1 τρισεκ ευρώ (κρατικά ομόλογα και καλυμμένες ομολογίες και άλλους τίτλους).
Αυτό τι σημαίνει;
Ότι η ΕΚΤ θα διοχέτευε μεγαλύτερη ρευστότητα από αυτή που αρχικά είχε υπολογιστεί στο ευρωπαϊκό σύστημα εξέλιξη που θα δημιουργούσε μεγαλύτερα προβλήματα στην Γερμανική πολιτική.
Η ΕΚΤ προειδοποίησε την Γερμανία όχι μόνο για τους δυνητικούς κινδύνους που θα προκαλούσες στις ευρωπαϊκές αγορές μια χρεοκοπία της Ελλάδος αλλά και για τα μέτρα που υποχρεωτικά θα πρέπει να λάβει για να αντιμετωπίσει ένα σοβαρό ελληνικό πιστωτικό γεγονός.
Η Γερμανία εναντιώνεται στην ποσοτική χαλάρωση γιατί είναι ενάντια στην Γερμανική οικονομική σκέψη και ιδεολογία.
Η Γερμανία γνωρίζει ότι η ΕΚΤ θα υποχρεωθεί εκ των πραγμάτων να λάβει άμεσα μέτρα για να προστατέψει την Ευρώπη από την Ελλάδα και το χάος που θα προκαλούσε η Ελλάδα από μια στάση πληρωμών και χρεοκοπία.
Η Γερμανία μεταξύ μιας συμφωνίας με την Ελλάδα και μεταξύ σκληρών μέτρων που θα λάμβανε η ΕΚΤ προτιμάει στρατηγικά την συμφωνία αλά με το όρο των μέτρων – μεταρρυθμίσεων μνημονικού χαρακτήρα.
7)Το ΔΝΤ επίσης αποτελεί μια βασική πηγή εμπλοκών και χρονοτριβών στην συμφωνία.
Το ΔΝΤ αντιμετωπίστηκε με την υπαναχώρηση της Ελλάδος και την αποδοχή περισσότερων μεταρρυθμίσεων αλλά και με τις εξής παραμέτρους
-Θα πληρωθεί το ΔΝΤ
-Θα καταβληθεί η δόση των 7,2 δισεκ.
-Θα ξεκινήσει διάλογος για την τελική συμφωνία
-Η Ευρώπη θα εξετάσει τρόπους αναδιάρθρωσης χρέους χωρίς haircut.
8)Με την ολοκλήρωση αυτής της πρώτη φάσης της συμφωνίας θα ξεκινήσει προς το τέλος του καλοκαιριού ίσως και λίγο νωρίτερα νέα μεγάλη διαπραγμάτευση για την δεύτερη φάση που θα οδηγήσει σε τελική συμφωνία που θα περιλαμβάνει την τρίτη κατά σειρά χρηματοδότηση της Ελλάδος.
Με βάση αξιόπιστη πηγή στην τρίτη κατά σειρά χρηματοδότηση της Ελλάδος θα συμπεριληφθούν
-Μέρος της δόσης των 7,2 δισεκ. αν δεν έχει εκταμιευθεί όλη που είναι μάλλον απίθανο.
-Θα συμπεριληφθεί αύξηση της συμμετοχής της Ελλάδος στο πρόγραμμα Juncker.
Ως γνωστό το πρόγραμμα Juncker είναι ύψους 30 δισεκ. το αρχικό κεφάλαιο και με leverage φθάνει τα 315 εκατ τα οποία θα αντληθούν από τις αγορές.
Η Ελλάδα αντί για 2 δισ θα μπορούσε να λάβει 5 ή 8 ή 10 δισεκ. από τα κεφάλαια που θα προκύψουν από το leverage δηλαδή τα μοχλευμένα αρχικά κεφάλαια.
-Θα συμπεριληφθεί νέο δάνειο ύψους 15 δισεκ. ευρώ ίσως και λίγο υψηλότερο.
-Η αύξηση των εντόκων θα ενταχθεί στην πρώτη φάση της συμφωνίας.
-Θα ενταχθούν τα κέρδη των ομολόγων των κεντρικών τραπεζών ύψους 1,92 δισεκ. ευρώ.
Συνολικά το τρίτο δανειακό πρόγραμμα – τρίτο μνημόνιο θα είναι ύψους από 30 έως 35 δισεκ. ευρώ.
Προφανώς και η Ελλάδα θα πρέπει να παρουσιάσει νέο πρόγραμμα μεταρρυθμίσεων και τότε θα ανοίξουν όλα τα μεγάλα ζητήματα της Ελλάδος.
9)To μείζον θέμα της αναδιάρθρωσης του χρέους θα εξεταστεί με το τρίτο πρόγραμμα χρηματοδότησης, δεν θα περιλαμβάνει - δυστυχώς - haircut και θα εστιάζεται κυρίως στα ομόλογα - δάνειο του EFSF-ESM
10)Η συμφωνία δύο φάσεων μεταξύ της Ελλάδος και της ΕΕ θα φέρει ραγδαίες πολιτικές εξελίξεις;
Οι εκλογές μάλλον λειτουργούν ως φόβητρο προς στελέχη του ΣΥΡΙΖΑ για να ψηφίσουν την συμφωνία που έρχεται παρά βασικό πολιτικό σχεδιασμό της κυβέρνησης Τσίπρα.
Εκλογές δεν θέλει η ηγεσία του ΣΥΡΙΖΑ, δεν θέλουν οι ΑΝΕΛ και δεν θέλουν τα πολιτικά κόμματα.
Αν προκηρυχτούν εκλογές θα οφείλονται μόνο στην περίπτωση που υπάρξουν σημαντικές διαρροές από τον ΣΥΡΙΖΑ και τον κυβερνητικό συνασπισμό.
Οι εκλογές είναι εργαλείο φόβου για τους βουλευτές του ΣΥΡΙΖΑ και των ΑΝΕΛ και όχι βασικός στρατηγικός σχεδιασμός.
Αν και εφόσον χρειαστεί θα χρησιμοποιηθούν ως έσχατη λύση οι εκλογές.
11)Οι δύο φάσεις της συμφωνίας θα αντιστοιχούν στις δύο φάσεις της μεγάλης αλλαγής κλίματος στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Η συμφωνία θα οδηγήσει σε μείωση του ρίσκου χώρας και όλη αυτή η διαδικασία θα οδηγήσει σε επανατιμολόγηση των αξιών στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Η πρώτη φάση της συμφωνίας θα φέρει το χρηματιστήριο στις 950 με 970 μονάδες από 825 μονάδες της τρέχουσας περιόδου και τις μετοχές των τραπεζών +50%.
Η δεύτερη φάση και η τελική συμφωνία με το τρίτο πρόγραμμα χρηματοδότησης θα φέρει το μεγάλο ράλι προς τις 1200-1250 μονάδες αρχικά.
Όλα αυτά θα συμβούν αν εξελιχθούν τα πράγματα όπως τα παρουσιάζουμε και με τον απόλυτο όρο της συμφωνίας δύο φάσεων.
www.bankingnews.gr
Δεν υπάρχουν σχόλια:
Δημοσίευση σχολίου